[12]矽谷銀行倒閉是自2008年金融危機以來最大的銀行，也是美國史上第二大倒閉銀行。 [13]3月12日，拜登政府宣布，所有矽谷銀行存戶可於13日上午領出全額存款，[14]不過投資者和銀行經理將承受風險[15]。 消息公佈後，包括Founders Fund、Coatue Management和Union Square Ventures在內的幾家風險投資公司建議其投資組合公司從矽谷銀行撤資，銀行擠兌。 [13]3月12日，拜登政府宣佈，所有矽谷銀行存戶可於13日上午領出全額存款，[14]不過投資者和銀行經理將承受風險[15]。 利用2021年存款大幅度增加的時機，矽谷銀行購買了大量長期美國國債。 但隨著美聯儲為了抑制通脹飆升而提高利率，這些債券的當前市值已經下降了許多。
隨著利差擴大，日圓連續6個交易日貶值，週二（15日）貶向去年9月日本財務省進場干預的水準，加升外界對於日本再次出手干預匯市的可能性，台銀匯價今（16）日最低來到0.2217，寫下近一個月最甜。 硅谷銀行倒閉 基本工資審議委員會將在9月中上旬召開，官員透露會往調升方向走，商總理事長許舒博表示，可以接受調升3％，不過三三會理事長林伯豐坦言，以今年GDP成長率來看，若是漲幅超過2％應該就不合理，但更害怕的其實是缺電。
硅谷銀行倒閉: 銀行儲戶
[9][10] 其他大型科技公司、媒體公司及釀酒工廠也深受影響。 美歐政府衝出來拯救深陷困境的金融機構，買單的是各自的納稅大眾。 美國政府接手聯邦住房貸款抵押機構房利美（Fannie Mae）和房地美（Freddie Mac），花1820億美元的天價贖救美國國際集團（AIG），國會還批准了7000億美元專款用於救助深陷泥潭難以自拔的銀行。 時任美國財長保爾森（Henry Paulson）甚至有了個綽號，「救贖先生」。 這家總部位於瑞士蘇黎世的銀行和金融服務公司，成立於1856年，業務包括財富管理、投資銀行、瑞士銀行和資產管理，而且業務遍布全球50多個國家。
在 2008 年金融危機之後，各國都加強了對金融體系的控制。 尤其是作為危機策源地的美國，更是強化了金融監管，特別是劃定了一系列系統重要性銀行（systemically important banks），進行重點盯防。 這種嚴管雖然有效防止了金融風險，但也客觀上限制了金融市場的活力，也由此引來了很多金融機構的不滿。 矽谷銀行危機讓市場關注到其他銀行的潛在風險，即其他銀行可能不得不效仿矽谷銀行，紛紛虧本出售證券以應對取款需求。 矽谷銀行出現的問題，只是美國銀行產業危機的一個縮影。 早在去年年底，美國銀行產業危機已初見端倪，美國聯準會激進的升息風暴引發流動性衝擊，銀行不得不尋求「最後的貸款」工具，導致美國聯準會貼現窗口借款飆升。
硅谷銀行倒閉: 矽谷銀行爆雷 資金被套？ 潘石屹：從未在矽谷銀行開戶
略為深入一些的原因則是其在過去兩年美國聯準會放水的過程中，資產配置出現了長短期錯配。 而最為本質的原因，則是矽谷銀行在選擇客戶群體的時候過於單一和同質化，因而更容易遭遇系統性的衝擊。 在現實中，很多銀行存在著以上三個問題中的一個或多個。 對於這些銀行而言，這次風波應該說是為它們敲響了警鐘。 在風波之後，它們應該及時對自己的經營策略進行一些調整，以便在總體形勢越來越不穩定的情況下對風險進行防範。
對沖基金名宿阿克曼（Bill Ackman）指出，這次事件會引發更多銀行倒下，促請美國政府為所有銀行的存款提供保障，避免引發經濟下挫。 美國財政部、聯儲局及聯邦存款保險公司12日晚間發表聯合聲明指，正採取果斷行動，以增強公眾對銀行體系的信心，並向硅谷銀行存戶保證，可以在13日周一取回所有存款。 在SVB金融集團股價大幅下跌前不久，專注於加密貨幣的銀行Silvergate宣布了清算計劃。 SVB金融集團在信中說，它對加密貨幣的風險敞口很小。 這或許將成為自 2008 年金融海嘯以來最大的銀行倒閉潮，美國財政部長葉倫提到，她正在非常仔細地監控幾家銀行，這是一個「令人擔憂的問題」。 2023年3月，馬斯克在內華達州註冊了X公司，同日也註冊了人工智慧公司X.AI[10]。
硅谷銀行倒閉: 影響
《華爾街日報》報導說，在硅谷銀行遭遇存款擠兌，使得這家以技術為重點的貸款機構籌集新資本的計劃失敗後，該銀行週五被聯邦機構關閉。 矽谷銀行一直是科技和生命科學新創公司中最受歡迎的金融機構之一，市場最擔心的是，科技泡沫的破滅恐怕會傳導至美國的金融體系，從而，本世紀初的網路泡沫破裂甚至金融危機將會重演。 硅谷銀行倒閉2023 再次，這次的矽谷銀行風波也為經濟理論研究者提供了一個很好的研究素材。 我覺得這句話的涵義可以很好地適用到經濟學的發展上。 如果我們回顧一下現代總體經濟學的發展，就會發現它其實在大幅地是由危機推動的。
在美國，加利福尼亞州金融保護和創新局不到48小時就站出來說，由於流動性不足和資不抵債，該局已接管了硅谷銀行並任命聯邦存款保險公司為接管人。 儘管矽谷銀行的倒閉事件讓華爾街出現恐慌情緒，不過有分析師認為，還不至於引發類似金融海嘯期間的骨牌效應，但因矽谷銀行是科技公司和風投的重要參與者，倒閉後確實會讓相關公司的資產面臨很大程度的不確定性。 泰納向《紐約郵報》表示，她與矽谷銀行的業務關係可以追溯至2年前，當時正打算籌集風險融資，而SVB則首選，「所有人都說矽谷銀行是一家很棒的銀行」，她接著說「我至少存了8位數」，如今卻看到矽谷銀行股價暴跌，進而宣布倒閉的消息。 金融圈人士表示，2008年國際金融危機爆發後，各國對於銀行的監管機制都更為嚴謹，但矽谷銀行卻在此時倒閉，除了凸顯銀行本身資產負債表嚴重錯配、金融監理機制出現疏漏外，也為美國聯準會去年以來的激烈升息步調，敲響了一記警鐘。 按理說，矽谷銀行出現流動性危機前就會有徵兆，美國金融主管機關的監管機制嚴重失靈，才會讓一家銀行在爆發危機後迅速倒閉。 從2008年華盛頓互惠銀行（Washington Mutual）倒閉以來，美國已有15年沒有大型銀行倒閉的紀錄，也是美國歷史上第2大金融機構倒閉。
硅谷銀行倒閉: 硅谷银行历史沿革
对冲基金名宿阿克曼（Bill Ackman）指出，这次事件会引发更多银行倒下，促请美国政府为所有银行的存款提供保障，避免引发经济下挫。 硅谷银行主要为科技初创企业融资，与美国近半初创公司及去年44%在美上市的技术和医疗公司都有业务来往。 其著名客户包括Pinterest、ZipRecruiter和Shopify。
[3] 同时更高的利率也导致企业面临更高的经济借贷成本，因此有大量硅谷银行客户开始选择从银行内撤走存款以满足它们的资金流动需求。 而为了筹集现金以应付这些存款人的提款需求，硅谷银行在2023年3月8日宣布已出售价值超过210亿美元的证券，并借入150亿美元，同时还将紧急出售其部分库藏股以筹集22.5亿美元。 伴随这一公告的宣布，同时加上硅谷著名的投资者所发出的警告，硅谷银行遭遇了挤兑事件，这导致在3月9日共计有420亿美元的存款被提走。 里維表示，有消息人士告訴他，唯一能轉移資金的方法就是到當地分行取得出納員的支票，「每分鐘都有更多的創辦人前來」。 金融圈人士分析，矽谷銀行倒閉有「三大不可思議」之處。
硅谷銀行倒閉: 硅谷银行韩国
其次，SVB業務往來對象多為風險投資公司，但資金緊縮風險投資開始枯竭，新創公司被迫動用SVB的資金。 在客戶迅速提款時，SVB同時坐擁大量未實現的債券損失。 3月8日，硅谷銀行宣佈籌集22.5億美元資金，以彌補債券投資虧損。 美國著名創業孵化器Y Combinator的首席執行官陳嘉興（Garry Tan）向美國政府發出緊急請願書，其中透露，該機構旗下三分之一約1000多個創業公司所有的錢都在硅谷銀行，其在接下來30天內無法獲得支付工資的現金。 根據這一衡量標凖，總體上將有一萬多家小型企業和初創公司受此影響，並將導致裁員10萬多人。 硅谷銀行是一家特別的銀行，它既不是「雷曼兄弟」這樣走在風頭浪尖的投行，也不像傳統銀行那樣吸儲放貸。
比如，百濟神州在港交所發公告稱，公司在硅谷銀行持有的未投保現金存款約佔其最近報告的截至2022年12月31日的現金、現金等價物、受限資金和短期投資總額45億美元的3.9%，約1.755億美元。 而中國較為封閉的金融系統，並沒有與這些著火的大船連在一起。 但是金融危機全面爆發後，世界經濟陷入衰退，大量的海外製造業訂單減少，傳導到中國，於是江浙、廣東地區的工廠出現「倒閉潮」。 另外，國際評級機構標普全球將硅谷銀行，以及母公司硅谷銀行金融集團(SVB Financial Group)的信貸評級，下調至「垃圾」級別，其中硅谷銀行的評級下調至「D」，硅谷銀行金融集團的評級下調至「CC」。 截至去年底，硅谷銀行總資產約2,090億美元，存款總額約為1,754億美元，而聯邦存款保險公司對每個帳戶最高承保額為25萬美元，目前未知存款中有幾多高於保險上限。
硅谷銀行倒閉: 硅谷銀行倒閉 資產被美國政府接管
《ETtoday新聞雲》整理矽谷銀行營運始末和市場發展，可一文秒懂這次事件如何影響全世界。 2023年3月10日，在遭遇擠兌之後，矽谷銀行宣布倒閉，這是自2008年金融危機後第二大的銀行倒閉案，同時也是美國史上第三大銀行倒閉案（英語：List of largest U.S. bank failures）[1][2]。 根據美國監管機構資料，矽谷銀行的客戶週四嘗試從該行提取420億美元（約1.307兆元新台幣），但截至當日收盤，矽谷銀行現金餘額爲負的9.58億美元（約298.17億元新台幣），且無法從其他管道獲得足夠的抵押品。
2023年3月10日，美國監管機構關閉矽谷銀行，並由美國聯邦存款保險公司接管了銀行存款，成為美國金融史上僅次於華盛頓互惠銀行的第二大銀行倒閉事件。 [2]2023年3月26日，第一公民銀行收購了矽谷銀行。 《華日》說，矽谷銀行的母公司SVB金融集團周五上午取消了22.5億美元的股票出售計劃，正急於尋找買家出售。 加州金融保護和創新部在數小時內宣布關閉該銀行，並將其置於聯邦存款保險公司的控制之下。
硅谷銀行倒閉: 硅谷銀行倒閉危機：目前我們都知道什麼
因為常理而言，短天期的利率是低於長天期利率的，銀行可以透過中間的利差獲利，但是在這次的升息循環中，短天期利率超過了長天期利率，出現殖利率曲線倒掛的現象，這也導致矽谷銀行的營運出現問題。 風投公司Launchpad Capital創始人吉爾伯特抱怨說，他花費了兩個小時也沒能完成轉賬，後來終於聯繫上了硅谷銀行內部人員，之後大部分交易恢復暢通。 另一些風險投資家認為真正的問題在於恐慌，並建議企業把夠用6個月的現金放在其他銀行，除此以外不要助長可能的擠兌。 而矽谷銀行之所以需要籌資，是來自利率上升造成的市場混亂，由於新創公司等主要客戶，紛紛提取存款來維持運營，矽谷銀行發現自身資金短缺，被迫虧損賣出債券，導致其稅後投資虧損高達18億美元（約560.25億元新台幣）。
美媒擔憂2008年雷曼兄弟破產事件重演，引發新一輪金融危機。 在傳出矽谷銀行被關閉、監管介入的消息後，Cowen 的分析師 Jaret Seiberg 硅谷銀行倒閉2023 評論稱，我們仍然相信，監管機構不會通過強迫所有銀行通過 AOCI（累計其他綜合收益）計算未實現損益來應對這種失敗。 那樣的變化將使銀行資本的上下波動更大，他們認為這不符合安全性和穩健性，因為大多數銀行都持有他們的證券直至到期。 國開行的業務轉型與矽谷銀行近似，但有所不同的是，國開行是與科技部、財政部共同組建的風險投資基金，而矽谷銀行的風險投資基金並不具備政府信用的支持。
硅谷銀行倒閉: 金融系統
除此之外，美國財政部也預計從外匯穩定基金中（Exchange Stabilization Fund）提撥 250 億美金作為 BTFP 的備援資金，但是 Fed 硅谷銀行倒閉2023 表示應該不需要動用到這筆錢。 生物科技企業家維韋克‧拉馬斯瓦米（Vivek Ramaswamy）表示，如果2024年當選總統，他將簽署一份脫離中共的「獨立宣言」，並且「我們越早結束，對我們越有利」。 另有66%的受訪者——包括58%的民主黨人和81%的共和黨人同意美國「需要做更多準備，應對來自中國（中共）的軍事威脅」的說法。 調查顯示，在美中關係跌至幾十年來最低點之際，美國人對中共給全球帶來的影響深感憂慮。 【大紀元2023年08月17日訊】（大紀元記者李言綜合報導）路透社／益普索（Reuters/Ipsos）一項最新調查顯示，來自兩黨的多數美國人贊成對中國商品徵收更多關稅，並認為美國需要加強防範來自中共的軍事威脅。
- 由於是上市公司，它們主動披露了與硅谷銀行之間的關係，但大多強調影響較小。
- 一三年李嘉誠揭開看淡中國房市的序幕，當時很多人認為他傻，在中國房市大好之際，卻毅然退出大家瘋狂搶進的中國市場。
- 瑞士當局對AT1債券的處置，引發巨大爭議，也造成AT1債大跌。
- 緊接著，包括歐洲央行銀行監管局在內的多家歐元區監管機構，紛紛發聲「普通股權一級資本」（CET1）仍然先於AT1債券承擔損失，瑞信可能只是特例。
- 與2008年金融海嘯不同，因為中國半封閉的金融市場，當年的次貸危機並沒有直接波及中國的金融機構。
- 但随着美联储為了抑制通胀飙升而提高利率，这些债券的当前市值已经下降了许多。
- 在加息情況下，儲戶更傾向提取現金購買收益更高的產品。
矽谷銀行80%收入來源於面向風險投資進入的創業公司存貸款業務，以及為那些精選的個人發放貸款。 一方面，其貸款利率普遍高於其他商業銀行；另一方面，矽谷銀行的資金來源成本最低，資金主要來源於存款中30%左右不付息的活期存款賬戶，這樣一個貸款利率高、存款利率低的利率差就為矽谷銀行帶來了豐厚的收益。 2023年3月12日，據悉，美國知名投資人“石頭姐”的上市公司Roku，截至目前在矽谷銀行的存款總額近4.87億美元，占其現金和現金等價物的26%，“基本沒有保險”，並且不確定有多大程度能夠收回未投保的資金。 據Roblox公告，其在矽谷銀行存入1.5億美元，約占公司現金比例的5%。 加密貨幣USDC背後的Circle，也有超過33億美元的用戶資金被捆綁在矽谷銀行。 另一方面，硅谷銀行在兩年前低利率時期吸收了大量低息存款，將這些資金用於增加貸款和瘋狂擴張「持有至到期」（HTM）證券投資組合，後者主要是購買10年期以上抵押貸款。
硅谷銀行倒閉: 矽谷銀行爆擠兌 歐美銀行業股災 投資人哀鴻遍野
隨着美聯儲不斷加息，HTM投資組合恐導致嚴重損失。 繼虛擬貨幣銀行Silvergate宣布將停止業務後，美國硅谷銀行周四「爆雷」，其母公司股價9日應聲暴跌逾60%。 瑞信是走在風頭浪尖的投行，金融服務五花八門，硅谷銀行更像一家吸儲放貸的傳統銀行。 只不過它並不服務一般老百姓，而是專門針對創業企業、創投基金。 而硅谷銀行卻專門針對它們開發業務，比如有些貸款回報甚至是對方的股權。 幾乎在同一時間，英國一家供應鏈金融企業格林希爾資本（Greensill Capital）爆雷倒閉，此前這家公司不斷發放貸款，並且打包之後作為金融產品出手，而瑞信設立了4隻供應鏈金融基金來投資「格林希爾資本」打包的債券。
3月8日，硅谷银行宣布筹集22.5亿美元资金，以弥补债券投资亏损。 总部位于加州的硅谷银行在1983年成立，倒闭前是美国第16大商业银行。 截至2022年12月31日，该行拥有约2090亿美元资产，旗下存款规模达1754亿美元，也是硅谷本地存款最多的银行。 硅谷银行的倒闭对于美国及海外的初创企业造成了重大影响，许多企业都无法从该银行取款。
硅谷銀行倒閉: 硅谷银行各方回应
2023年3月9日稍晚，矽谷銀行的母公司表示已出售其投資組合中約210億美元的證券，這將導致第一季度稅後虧損18億美元，令市場感到意外。 該行還出售了12.5億美元的普通股和5億美元的可轉換優先股證券。 消息公布後，包括Founders Fund、Coatue 硅谷銀行倒閉2023 Management和Union Square Ventures在內的幾家風險投資公司建議其投資組合公司從矽谷銀行撤資，銀行擠兌。 當天，矽谷銀行的母公司SVB Financial Group的股價暴跌60%，帶動了美國銀行股下跌以及美國三大股指下跌。 [11]3月10日，監管部門加州金融保護和創新部以流動性不足和資不抵債為由關閉，並由美國聯邦存款保險公司接管了銀行存款。
- 其次，矽谷銀行主要服務的科技新創公司的存款在不斷下降。
- 美國四大銀行的市值在週四損失了約520億美元，更廣泛的銀行股指數遭遇了近三年來最糟糕的一天。
- [11]3月10日，監管部門加州金融保護和創新部以流動性不足和資不抵債為由關閉，並由美國聯邦存款保險公司接管了銀行存款。
- 硅谷銀行是一家特別的銀行，它既不是「雷曼兄弟」這樣走在風頭浪尖的投行，也不像傳統銀行那樣吸儲放貸。
- 創業公司Refiberd的首席執行官巴賈表示，自己已經成為SVB的客戶三年了，公司大部分資金都存在了該銀行中。
- 首先，對於銀行而言，矽谷銀行風波其實是一次非常生動的金融風險控制課程。
這些人說，隨著股票不斷下跌，越來越多的客戶從該銀行撤走了他們的存款，這項交易也隨之失敗。 《華日》說，據熟悉發行情況的人士透露，高盛集團（Goldman Sachs Group Inc.）的銀行家在週四下午安排硅谷銀行以每股95美元的價格出售。 2 月底，投資研究公司 TS Lombard 經濟學家 Steven Blitz 在一份報告中寫道，美國小型銀行似乎正面臨融資乏力和不良貸款率上升的複雜局面。
這些代表香港本地財團的地產商，過去股價叱咤風雲，但這些地產商，從一四年的雨傘革命、一九年反送中，隨著香港股市的下跌，這些曾經風光的香港績優地產公司輕則腰斬，重則跌了七、八成。 香港地產業是香港繁華的延伸，這次李嘉誠劈價七成大拍賣，似乎再度預告了香港下一回合的未來。 矽谷銀行的存款自2022年3月觸頂後就一直流出，2022年全年存款總額下降了160億美元，特別是活期無息存款由1260億美元驟降至810億美元。 美国财政部长耶伦表示，美国银行体系依旧坚韧，硅谷银行倒闭不会引发骨牌效应，当局也不考虑大规模纾困计划。 3月12日，美国财政部以存在系统性风险为由关闭总部设在纽约州的“标志银行”。 美国硅谷银行 （Silicon Valley Bank, 硅谷銀行倒閉 SVB ；矽谷银行）和“标志银行”（Signature Bank，又译“签名银行”）在几天内相继倒闭后，美国当局采取了紧急措施来支撑银行系统。
